人工智能或成全球芯片行業(yè)復(fù)蘇關(guān)鍵動力

  過去幾年，全球芯片產(chǎn)業(yè)陷入低迷，整個行業(yè)供大于求，芯片庫存壓力加大。2023年下半年，芯片行業(yè)有回暖跡象，但全年表現(xiàn)依然不佳，充滿挑戰(zhàn)。

  據(jù)市場調(diào)查機構(gòu)Gartner的初步統(tǒng)計，2023年全球半導(dǎo)體營收總額為5330億美元，同比下降11.1%。在排名前25的大廠中，只有9家實現(xiàn)了收入增長，10家甚至出現(xiàn)了兩位數(shù)的下降。

  Counterpoint的最新報告顯示，全球半導(dǎo)體行業(yè)在2023年的收入下降了8.8%。全球前20大供應(yīng)商中僅6家報告了增長。內(nèi)存行業(yè)受到的打擊尤為嚴(yán)重，收入同比下降了43%，導(dǎo)致前20家供應(yīng)商的市場份額從2022年的76%下降到2023年的71%。

  縱觀2023年，盡管英偉達等企業(yè)股價暴漲讓行業(yè)看到復(fù)蘇的希望，但全球經(jīng)濟增速放慢、高通脹和高利率仍加劇并延長了全球半導(dǎo)體庫存調(diào)整周期。

  2023年，由于智能手機、個人電腦和服務(wù)器的需求下降，以及廠商庫存過剩，全球存儲芯片銷量下降4.1%，收入更是下降了37%。除去這塊傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，芯片行業(yè)呈現(xiàn)明顯的一升一降特點。汽車電氣化帶來的芯片需求一度成為芯片行業(yè)增長的希望，但去年第四季度開始，卻出現(xiàn)轉(zhuǎn)弱跡象，工業(yè)和汽車芯片需求出現(xiàn)雙雙下滑，導(dǎo)致市場前景開始不明朗。德州儀器（TI）和意法半導(dǎo)體（ST）等芯片巨頭業(yè)績和預(yù)期也都轉(zhuǎn)弱。另一方面，人工智能（AI）開始成為芯片行業(yè)增長的新的關(guān)鍵驅(qū)動力。微軟、谷歌和英偉達等生成式AI概念股的市值迅速攀升，過去一年內(nèi)，這三家公司的股價漲幅均超過50%，而芯片企業(yè)英偉達的股價更是翻了近兩番。英偉達是人工智能技術(shù)的主要受益者，獨占全球約九成的AI芯片市場份額。

  對于2024年，業(yè)內(nèi)人士傾向于認為，芯片行業(yè)的恢復(fù)與增長將為主旋律，其中一個重要原因便是消費電子市場的復(fù)蘇和人工智能行業(yè)的火爆。IDC樂觀估計，半導(dǎo)體銷售市場將在2024年復(fù)蘇，年增長率為20%。

  美國半導(dǎo)體行業(yè)協(xié)會（SIA）總裁紐佛分析稱，2023年11月全球半導(dǎo)體銷售額自2022年8月以來首次實現(xiàn)同比增長，這表明全球芯片市場在2024年將會走強，預(yù)計全球半導(dǎo)體市場將在2024年實現(xiàn)兩位數(shù)增長。

  Counterpoint高級分析師William Li認為，人工智能是2024年半導(dǎo)體行業(yè)的主要增長動力。他同時預(yù)測，由于供應(yīng)過剩趨于正常化和需求復(fù)蘇，內(nèi)存業(yè)務(wù)也將出現(xiàn)復(fù)蘇。

  TrendForce也看好AI對行業(yè)的推動作用。TrendForce認為，服務(wù)器出貨有望在2024年恢復(fù)增長，而AI服務(wù)器預(yù)計將在2023年120萬臺的基礎(chǔ)上再次增長逾38%。

  對于汽車芯片市場的表現(xiàn)，業(yè)績看法不一。部分分析預(yù)計，2024年仍將有所增長。但隨著汽車芯片市場競爭加劇，德州儀器和意法半導(dǎo)體等廠商預(yù)計，汽車芯片供應(yīng)可能過剩，工業(yè)芯片需求則將持續(xù)疲軟，半導(dǎo)體行業(yè)的復(fù)蘇時間恐比預(yù)期更長。還有行業(yè)分析人士也認為，從汽車市場來看，2023年電動汽車爆發(fā)，但2024年增速將會放緩。不過，群智咨詢（Sigmaintell）最新統(tǒng)計顯示，車用單片機（MCU）、存儲、電源管理芯片（PMIC）、顯示驅(qū)動芯片（DDIC）等不同產(chǎn)品的情況有所不同。（周武英）